基金（Fund）从广义上说，基金是指为了某种目的而设立的具有一定数量的资
金。主要包括信托投资基金、公积金、保险基金、退休基金，各种基金会的基
金。人们平常所说的基金主要是指证券投资基金。
债券基本的要素,具
体包括：
分类：
根据基金单位是否可增加或赎回，可分为开放式
基金和封闭式基金
根据组织形态的不同，可分为公司型基金和契约型基金
根据投资风险与收益的不同，可分为成长型、收入型和平衡型基金
根据投资对象的不同，可分为股票基金、债券基金、货币市场基金、期货基金等
对冲基金英文名称为Hedge Fund，意为“风险对冲基金”，起源于50年代初美国，当时
的操作宗旨是利用期货、期权等金融衍生产品对相关联的不同股票进行实买
空卖、风险对冲操作技巧一定程度上可规避和化解投资风险。
QDII是Qualified Domestic
Institutional Investor (合格的境内机构投资者)的首字缩写。它是在一国境
内设立，经该国有关部门批准从事境外证券市场的股票、债券等有价证券业务的
证券投资基金。
ETF是Exchange Traded Fund的英文缩写，中译为“交易型开
放式指数基金”，又称交易所交易基金。ETF管理的资产是一揽子股票组合，这一组
合中的股票种类与某一特定指数，如上证50指数，包涵的成份股票相同，每只股票
的数量与该指数的成份股构成比例一致，ETF交易价格取决于它拥有的一揽子股票
的价值，即“单位基金资产净值”。ETF的投资组合通常完全复制标的指数，其净值
表现与盯住的特定指数高度一致。
认股权证基金（Warrant Funds）：此类型
基金主要投资于认股权证，基于认股权证有高杠杆、高风险的产品特性，此类型基金
的波动幅度亦较股票型基金为大
契约型基金,又称为单位信托基金，指专门
的投资机构(银行和企业)共同出资组建一家基金管理公司，基金管理公司作为
委托人通过与受托人签定"信托契约"的形式发行受益凭证--"基金单位持有
证"来募集社会上的闲散资金
平衡型基金, 平衡型基金是指以既要获
得当期收入，又追求基金资产长期
公司型基金,又叫做共同基金，指
基金本身为一家股份有限公司，公司通过发行股票或受益凭证的方式来筹集
资金。投资者购买了该家公司的股票，就成为该公司的股东，凭股票领取
股息或红利、分享投资所获得的收益
保险基金,指为了补偿意外灾害事故
造成的经济损失，或因人身伤亡、丧失工作能力等引起的经济需要而建立的
专用基金。
信托基金也叫投资基金，是一种“利益共享、风险共担”的
集合投资方式：指通过契约或公司的形式，借助发行基金券（如收益凭证、基
金单位和基金股份等）的方式，将社会上不确定的多数投资者不等额的资金集
中起来，形成一定规模的信托资产，交由专门的投资机构按资产组合原理进行
分散投资，获得的收益由投资者按出资比例分享，并承担相应风险的一种
集合投资信托制度
投资基金,一般基金主要投资大盘蓝筹股，而计算
上证指数时，大盘蓝筹股也占了很大的权重，所以基金的下跌、上涨与股
市上证指数的下跌、上涨一般是同涨同跌的关系
股票基金是以股票
为投资对象的投资基金，是投资基金的主要种类。股票基金的主要功能是
将大众投资者的小额投资集中为大额资金。投资于不同的股票组合，是股票
市场的主要机构投资者
开放式基金（LOF），英文全称是“ListedOpen-EndedFund”
或“open-endfunds”，汉语称为“上市型开放式基金”，在国外又称共同基金。也就是
上市型开放式基金发行结束后，投资者既可以在指定网点申购与赎回基金份额，也
可以在交易所买卖该基金。不过投资者如果是在指定网点申购的基金份额，想
要上网抛出，须办理一定的转托管手续；同样，如果是在交易所网上买进的基
金份额，想要在指定网点赎回，也要办理一定的转托管手续。
货币市场
基金是指投资于货币市场上短期有价证券的一种基金。该基金资产主要投资于
短期货币工具如国库券、商业票据、银行定期存单、政府短期债券、企业债券
等短期有价证券。
债券型基金顾名思义是以债券为主要投资标的的
共同基金，除了债券之外，尚可投资于金融债券、债券附买回、定存、短期
票券等，绝大多数以开放式基金型态发行，并采取不分配收益方式，合法
节税。国内大部分债券型基金属性偏向于收益型债券基金，以获取稳定的
利息为主，因此，收益普遍呈现稳定成长
